導讀:4月24日,長安新能源發布《關于暫停收取奔奔E-Star國民版車型訂單的公告》,宣布4月25日起暫停收取奔奔E-Star國民版車型訂單。奔奔E-Star車型共有7款車型,其中國民版有5款,售價在2.98萬~5.38萬元;另外還有賞心版和清心版(7.48-6.98萬元)。
總體來看,2022年Q1 A00純電動汽車一共零售了25萬臺,隨著不同汽車企業都在漲價,我們可以來簡單評估一下價格非常敏感的A00市場。
備注:A00純電動市場重新打開,最重要是靠五菱的Mini EV非常強大的價格,后續歐拉的黑貓和白貓也加了一把火,加上奇瑞這塊推進,所以形成了去年A00車系82.5萬臺的銷量。
▲ 圖1. 2022年A00級別首先受到成本的擠壓
雖然漲價不算多,但是比例很高10%售價
A0和A00級別是聯動的,整個8-10萬純電動汽車市場是一個圍繞雙積分政策的細分市場。2021年A00和A0裝機量分別為82.5萬和21.33萬,加起來103.8萬,占2021年整個市場的34.2%。
▲ 圖2. 2021年主要細分市場的電池容量
平均帶電量,A00級21.67kWh,A0級別44.26kWh,對應需求分別為17.88GWh和9.45GWh。從市場來看,2021年A級車的電池需求量為42.44GWh,B級37.17Gwh,C級15.26GWh。
相比這幾個市場來看,A00和A0級別的市場有這些特點:
(1)A00級別市場是車企推動的
邏輯上,我們能看到上汽集團、長城汽車、奇瑞汽車、長安汽車和江淮集團,這幾家賣小型車是為了抵消油耗并且獲取一定的新能源積分,所以和后面一些對此訴求不明顯的車企,形成了巨大的差異。可以說就是按照成本線來推動總量。
隨著2022年雙積分的整個形態出現差異,特別是電池成本漲價幅度完全超過預期,這種大邏輯就要精細化算賬。
▲ 圖3. 中國2021年A00級別車企的推動力
(2)LFP普及率是比較高的,下一步降本的驅動力很少
如下圖4所示,2021年主要的車企都努力用了低成本的磷酸鐵鋰的電芯,甚至是市場上最低價格的產品,電芯甚至某些拿到價格在0.5元/Wh以下,隨著電池原材料的飆升,即使是漲到0.7元/Wh,還是圍繞成本定價,所以對于成本吸收來說是很難的。
▲ 圖4. 2022年主要車型中選用磷酸鐵鋰和三元的比例
(3)A00車型是否有溢價
這就是核心的問題:A00級別車型從銷售區域來看,主要是圍繞三線以下城市在銷售,隨著價格的提升,包括廠家在內市場本身的積極性降低。我們可以看圖5的車型銷量表:
● 歐拉
這個品牌本身想要從低價車往個性化的女性用電動汽車品牌走,從黑貓白貓到櫻桃貓、閃電貓等等,之前低價車算是品牌的負資產;
● 長安
長安階段性需要雙積分,隨著高端品牌和大量的插電產品做好準備,低價車也逐漸成為品牌負資產;畢竟油車的規模大,一直低價賣3萬左右的電動汽車不是個事。
● 繼續保持的是五菱、奇瑞、江淮和零跑
我理解是:奇瑞方面,隨著立訊精密入主,整個新能源汽車的定位也要往上走;零跑本來是要賣高性價比車型的,負毛利的事情被大家吐槽不少了,2022年確實隨著產品矩陣豐富,A00的T03也慢慢退居幕后了——這個過程和哪吒從A0級切換到A~B級的邏輯是一樣的。
所以從2022年來看,第一季度的25萬臺,可能是一個絕唱;后續隨著電池價格和政策價格調整,在供給和需求兩端,這個細分市場都會進入冷靜期。
▲ 圖5.2022年Q1 25萬臺分布
如果把2022年3月份的電動汽車數據進行拆分,按單價劃分4個檔次:
● 便宜型:<10萬,幾乎所有A00和部分A0的市場
● 經濟型:10-20萬,
● 中等型:20-30萬,
● 高價型:>30萬。
統計3個口徑(銷量、售價和產值),均針對每種類型前10大車型的銷售數據。
從銷量占比看,便宜(36%)、經濟(25%)、中等(20%)、高價(20%),對應的產值占比是11%,20%,30%和38%。
我們能清楚地看到,便宜型銷量為10萬輛+,約為高價型的2倍;但高價型均價是33萬,約為便宜型的6倍。最終結果是產值方面,高價型約為便宜型的3倍。因此,2022年所有的車企已經看清楚,在當前的成本結構面前,沒有別的路,20萬+的市場是兵家必爭之地。月銷萬輛的車型,必須搶下20萬+市場。
小結:
2022年,繼續走性價比的車型沒有空間,除了電池以外大部分原材料和零部件都在漲,光靠走量模式是走不出來的。今年的增長主要看PHEV和中高端25萬的車型。
作者:汽車電子設計 朱玉龍