導讀：2021年還有不到30天就要結束了。“2021難，2022更難”的論調在中國汽車行業不絕于耳，行業從上到下，企業從大到小，內卷、焦慮無處不在。大品牌車企、經銷商很焦慮，擔心抓不住新的機會，一不小心被顛覆了；小車企、經銷商更焦慮，擔心抵擋不住行業巨頭的進攻，一轉眼就被淘汰了……
12月3日，長久數科旗下人和島智庫通過對2021年的復盤，透過宏觀經濟層面核心數據的強勁表現和整個汽車行業的蓄勢待發，認為2022年中國汽車市場將在利好的宏觀經濟和政策的推動下迅速復蘇，并做出如下幾點預測：第一、芯片短缺的狀況將在2022年得到大幅緩解，被壓制后置的消費需求將在2022年逐步釋放，新能源汽車提前2年實現銷量占比達到20%的目標；第二，預計2022年汽車市場同比增長10%；第三，汽車經銷商整合洗牌、經營轉型加速，4S店仍然是汽車銷售的主要渠道。
1、行業天花板未到，只是周期性調整而已
中國汽車市場在2017年達到2888萬輛的銷量頂峰后，由增長市場向存量市場轉變。 2018、2019年連續兩年銷量呈現負增長，2020年新冠肺炎疫情發生，再度為汽車市場蒙上陰霾。2021年在行業逐步復蘇的進程中，芯片短缺又成了“半路殺出的程咬金”……一系列“不可抗力”因素，接二連三撼動汽車人的信心，汽車行業真的要日暮西山了嗎？
人和島智庫認為：行業遠沒到天花板，只是周期性調整與波動而已，芯片短缺雖然打亂了行業復蘇的節奏，但汽車行業重回高點的底層邏輯仍在。
宏觀經濟層面的核心數據均顯強勁：1、GDP增速，今年前三季度同比增長9.8%，兩年平均增長5.2%；2、外貿出口，1-10月份出口總額為174,892億元，增長22.5%；3、海外疫情的嚴重蔓延，移民申請大幅下降，海外居住人員回歸，出國游全面停滯。這部分主力人群均屬于高凈值或經濟實力較強的中產階層，原本的消費外流轉為消費回流，對汽車市場的發展提供了較為利好的支撐，尤其對于高端豪華品牌。
從政策層面看，國家對于汽車消費依然持鼓勵發展的態度，尤其是新能源。優化汽車限購、鼓勵農村汽車消費、加快老舊機動車的淘汰、促進二手車的流通、豐富汽車金融服務等一系列政策，推動了內生動力激發市場潛力。
從供給與需求層面看，芯片短缺預計在2022年將得到大幅緩解，車企供給端一定會加快生產，把之前失去的銷量補回來。經銷商主動補庫存的意愿也十分強烈。從需求端來看，今年下半年由于芯片短缺，面對不確定的交車周期以及大幅縮水的優惠力度，部分消費者采取了觀望的態度，這一拔被壓制后置的消費需求將在2022年逐步釋放，推動汽車市場進入新一輪的強復蘇周期。
2、汽車行業風口仍在，新能源汽車將是主力
過去二十多年，中國車市一直處于高速發展階段，在銷量高峰期，近200個品牌、3萬余家4S店在市場中競爭搏殺。與此同時，國內汽車制造業產能冗余，廠商渠道快速擴張，經銷商集團盲目追求體量，行業欣欣向榮之下暗藏隱憂。上游車企一眾非主流品牌淘汰出局，下游汽車經銷商連續多年近七成經銷商賠本賺吆喝。毫無疑問，增量市場階段，消費刺激政策帶來的超額收益已經消失殆盡。
而新能源汽車市場從2013年的年銷售1.8萬輛增長到2021年全年銷售300萬輛（前10月累計銷量為254萬輛，2021年300萬輛可以說是板上釘釘的。）
如果有人在2014年預判未來5年新能源市場規模將超越200萬輛，很大可能被認為是天方夜譚，更不用說300萬輛。
當初不可能的未來，變成了理所當然的現在。或許有人認為這是政策法規驅動的效應，也可以認為新能源只能在一、二線城市鬧點動靜，想滲透進廣袤的三、四、五線城市可能還需要三年五載甚至更長時間......但看一下，僅五菱宏光MINI EV一款車型在三線以下市場就賣出了近20萬輛。
人和島智庫認為：新能源已經完成從0到1的起步階段，新能源汽車銷量占比達到20%的目標將比即定規劃提前2年完成。這一預測的信心來自哪里？
一、政策層面：近年來國家的政策一直是“鼓勵”新能源汽車的發展，而在今年7月31日，中央政治局經濟會明確表明：“支持新能源汽車加快發展” 。雖然只有11個字，但政策信號的重點落腳在“加快”上。
二、需求方面：經濟環境的持續向好，補貼和購置稅免征政策的撬動效應持續顯現，限購城市新車增量指標放寬，消費者對新能源車型接受度不斷提高，都將充分利好新能源。
三、供給端：造車新勢力的加速成長，疊加傳統車企新能源產品的密集投放，特斯拉的銷量翻番，蔚來、小鵬月銷量均已破萬；第二梯隊的零跑、哪吒、威馬以及自主車企的全新電動品牌，都將利用差異化優勢實現市場份額的增長；同時大眾、豐田、奔馳、寶馬等傳統車企，雖然目前新能源產品并未占領先機，但是在接下來幾年都將會密集投放新能源車型，甚至不惜以停止投放燃油車為代價，推動電動車的迭代進程。
3、人和島智庫對未來的兩大預判：
一、2022年汽車市場預計同比增長10%
增長10%，是不是感覺世界立馬變得美好了？別急，要知道這10%的增長，來自于芯片短缺緩解后，車企生產的正常回歸，來自于經銷商補庫存的剛需，來自于消費需求積壓后的集中釋放，來自于新能源汽車的持續爆發。
彌補性增長和普世性增長完全不同。如同股市，大盤指數好像一直在漲，但真正上漲的就那幾支熱點股票，剩下的都是被平均的。能不能享受到這拔紅利，要看是否選對了賽道，把握住了時機。
二、彼長就會此消，市場洗牌進入加速期
新能源滲透率提前完成20%的規劃目標，搶的是燃油車的市場蛋糕。市場份額將會愈發向頭部品牌集中，電動化迭代進程慢，處于尾部的非主流品牌加速出局，繼而也加速了4S店洗牌和商業模式轉變。新造車勢力的直營模式初步贏得了市場認可，自主車企們紛紛把全新的電動品牌與原有體系剝離，向直營轉型。商超店遍地開花，直營、代理、線上專賣等開始與4S店模式正面交鋒，各自利用差異化優勢和多元的市場投放策略，力爭分得一杯羹。
可以預見，傳統品牌電動化的同時，一定會伴隨著渠道模式的整合。雖然4S店模式在未來一段時期，依然會占據市場主導地位，但經銷商的轉型升級一定是大勢所趨。
來源：中國汽車報
